Wszystkie aktualności
Czy będzie powtórka z sezonowej i przedwyborczej zmienności na Wall Street?
Trwający wrzesień w latach wyborów do Kongresu (tzw. midterm election) na ogół przynosił spadek S&P 500. Ale jest też dobra wiadomość - przedwyborcza korekta typowo kończyła się już na miesiąc przed elekcją i była statystycznie okazją do akumulacji akcji.
Wyprzedzający P/E na Wall Street najniżej od ponad 2,5 roku
Wskaźnik ceny do prognozowanych zysków spółek z S&P 500 znalazł się najniżej od stycznia 2024. To efekt tego, że prognozy zarobków firm są ostatnio podnoszone dużo szybciej od wzrostu samego indeksu giełdowego.
Przegląd wycen na świecie (VIII): czy rynki wschodzące są rzeczywiście aż tak tanie?
Wyprzedzający (oparty na prognozach zysków spółek) wskaźnik P/E spadł w przypadku indeksu MSCI Emerging Markets w okolicę wieloletnich minimów, porównywalnych z kulminacją strachu w 2022 i wybuchem pandemii. Skąd taki sygnał? W jakim punkcie jest alternatywna wersja P/E?
Polskie akcje po prawie 4 latach hossy - jak wysoko są wyceny?
Rozpoczynamy obserwację zestawienia pokazującego, w którym punkcie (percentylu) historycznego przedziału wartości są cztery wskaźniki wyceny polskich akcji. Wnioski? Niektóre z nich są już bardzo wysoko, ale jeden wyraźnie odstaje od tego całokształtu.
Rentowność obligacji rynkowych najwyżej od 3,5 roku
Rentowność notowanych na rynku wtórnym obligacji 10-letnich zaatakowała górne ograniczenie obejmującego 3 lata trendu bocznego, zwiększając prawdopodobieństwo dojścia do pułapu 7 procent. W tle nowe doniesienia odnośnie budżetu państwa oraz ciekawy sygnał dotyczący relacji między rentownością i poziomem stóp procentowych.
Ten techniczny wskaźnik wykupienia jest wyżej niż w latach 2006-2007
Wraz z kolejnym miesiącem hossy na GPW obserwowany przez nas oscylator RSI oparty na danych miesięcznych pokonał dotychczasowy 3-dekadowy rekord z wiosny 2006. Czy w problematycznym sezonowo wrześniu może dojść do głębszej korekty na polskim rynku akcji?
Bezprecedensowa hossa AI na trzech wykresach
Jeszcze bardziej rekordowa globalna sprzedaż półprzewodników, jeszcze większe wydatki na inwestycje (CAPEX) technologicznych liderów AI i rekordowa wartość tegorocznych IPO - to wszystko pokazuje, że z jednej strony nie widać spowolnienia hossy AI, a z drugiej obserwowane przez nas wskaźniki i dane osiągają coraz bardziej wyśrubowane poziomy.
Napływy do funduszy złota największe od stycznia
Ubiegłotygodniowe napływy kapitału do funduszy rynku złota na świecie należały do największych w ostatnich latach. Oznaka powrotu trendu wzrostowego, a może znów oznaki przegrzania tego rynku? Jakie są argumenty na korzyść szlachetnego metalu?
Realny efektywny kurs PLN najniżej od półtora roku
Kurs złotego, uwzględniający różnice w inflacji w poszczególnych krajach oraz strukturę handlu zagranicznego, który jeszcze na początku roku był o krok od rekordu sprzed globalnego kryzysu finansowego z 2008 roku, w lipcu znalazł się najniżej od 18 miesięcy. Czyżby zmiana trendu?
Obligacje korporacyjne coraz mniej konkurencyjne względem skarbówek?
Spadająca od kilku lat średnia rentowność obligacji korporacyjnych niemal zrównała się w lipcu z rentownością długich instrumentów skarbowych. Nieco lepiej porównanie wygląda nadal względem krótszego długu skarbowego.
Info
Quercus TFI S.A.:
nasza misja ESG
to edukacja ekonomiczna
Barometry Qnews.pl
